इस बिंदु पर, अमेरिकी बैंकिंग क्षेत्र अलगाव के चरण में प्रवेश कर गया।

इस अवधि के दौरान, बैंकिंग उद्योग ने अपेक्षाकृत एकीकृत व्यवसाय संचालित किया, और व्यवसाय का दायरा और व्यवसाय का आकार दोनों कुछ हद तक सीमित थे।

दिसंबर 1999 में, अमेरिका में वित्तीय सेवा आधुनिकीकरण अधिनियम पारित किया गया, जिससे व्यवसाय के दायरे के संदर्भ में बैंकों, प्रतिभूति संस्थानों और बीमा संस्थानों के बीच की सीमाओं को समाप्त कर दिया गया, जिससे लगभग 70 वर्षों का अलगाव समाप्त हो गया।

 

बंधक का "पिछला जीवन"।

मूल रूप से, बंधक ऋण मुख्य रूप से अल्प या मध्यम अवधि में गुब्बारा भुगतान ऋण थे।

हालाँकि, ये ऋण आवास की कीमतों में बदलाव के प्रति बहुत संवेदनशील थे, और जब महामंदी शुरू हुई, तो आवास की कीमतों में गिरावट जारी रही और बैंकों को बड़ी मात्रा में खराब ऋण का सामना करना पड़ा, जिससे एक दुष्चक्र पैदा हुआ जिसके परिणामस्वरूप निवासियों को अपने घर और बड़ी संख्या में लोगों को खोना पड़ा। बैंक दिवालिया हो रहे हैं.

संकट के बाद, अर्थव्यवस्था को प्रोत्साहित करने और निवासियों की आवास समस्या को हल करने के लिए, संयुक्त राज्य अमेरिका ने सरकारी गारंटी के रूप में बंधक ऋण प्राप्त करने में निवासियों की सहायता करना शुरू किया।

फेडरल नेशनल मॉर्टगेज एसोसिएशन (एफएनएमए या फैनी मॅई) की स्थापना 1938 में मुख्य रूप से फेडरल हाउसिंग एडमिनिस्ट्रेशन (एफएचए) और वेटरन्स एडमिनिस्ट्रेशन (वीए) द्वारा गारंटीकृत बंधक खरीदने के लिए की गई थी और 1972 में गैर-सरकारी गारंटीकृत नियमित बंधक खरीदना शुरू किया।

उस समय, समग्र रूप से बंधक बाजार अभी भी बहुत बेकार था, और विभाजन की पृष्ठभूमि के खिलाफ, निवेश बैंकों ने धीरे-धीरे पता लगाया कि परिसंपत्ति प्रतिभूतिकरण के माध्यम से, वे बड़ी मात्रा में धन के साथ एक आवासीय बंधक ऋण को बड़ी संख्या में विघटित कर सकते हैं। छोटी मात्रा के बांड, जिससे तरलता में काफी सुधार हुआ।

इसलिए, 1970 में, सरकार ने आवासीय बंधक के लिए द्वितीयक बाजार को पूरी तरह से विकसित करने के लिए फेडरल होम मॉर्टगेज कॉरपोरेशन (एफएचएलएमसी या फ्रेडी मैक) बनाया।

फ्रेडी मैक के निर्माण ने आवासीय बंधक के लिए द्वितीयक बाजार के विकास में सीधे योगदान दिया और बंधक प्रतिभूतिकरण को आगे बढ़ाया।

 

बंधक ऋणदाता और खुदरा बैंक के बीच अंतर

जब कोई उधारकर्ता गृह ऋण के लिए आवेदन करने पर विचार कर रहा है, तो दो सबसे आम तरीके सीधे बैंक (रिटेल बैंक) या बंधक दलाल (बंधक ऋणदाता) के पास जाना है।

दूसरी ओर, खुदरा बैंक (वाणिज्यिक बैंक), आमतौर पर एक मिश्रित कंपनी होती है जो बंधक के साथ-साथ बचत, क्रेडिट कार्ड, ऑटो ऋण और निवेश जैसी वित्तीय सेवाएं भी प्रदान करती है।

जब कोई उधारकर्ता किसी विशेष बैंक से संपर्क करता है, तो उनके पास केवल उस बैंक की जानकारी और सेवाओं तक पहुंच होगी, और बैंक की सेवाएं अक्सर ऋण तक ही सीमित होती हैं, जिससे घर और ऋण के बीच संबंधों की जटिलताओं को पूरी तरह से एकीकृत करना मुश्किल हो जाता है।

जबकि खुदरा बैंक की फीस कम हो सकती है, बंधक ऋणदाता आमतौर पर व्यापक दर्शकों के लिए अधिक पेशेवर सेवा, तेज प्रतिक्रिया और उत्पादों का व्यापक चयन प्रदान करता है।

बंधक ऋणदाता उधारकर्ताओं को व्यापक और पेशेवर क्रेडिट परामर्श प्रदान कर सकता है, मेहमानों को ऋण और वित्तपोषण पोर्टफोलियो के बारे में विभिन्न जटिल सवालों के जवाब देने में मदद कर सकता है, और दर्जनों उत्पादों में से उधारकर्ता के लिए सबसे उपयुक्त उत्पाद ढूंढ सकता है।

इसका मतलब यह भी है कि ऋणदाता की स्थिति उधारकर्ताओं के लिए अधिक अनुकूल है, क्योंकि उनके पास अधिक विकल्प और ठोस लाभ हैं।

 

यह कहा जा सकता है कि एक अच्छा बंधक ऋणदाता और एक अच्छा बंधक ऋण प्रवर्तक ढूंढने से उधारकर्ता का पैसा, समय बच सकता है और पहली बार में सर्वोत्तम उत्पाद जानकारी प्राप्त हो सकती है।